Время торговать кроссами?..
09.02.2017, 14:06

Время торговать кроссами?..

Мой декабрьский прогноз по индексу доллара сбылся: www.youtube.com/watch?v=jTIP88XSqWs. Долларовый индекс действительно после ставок ФРС хорошо опустился. Из области 103-105, пускай не до 95 (пока что?), а до 99.40, но и это немало. А дальнейшее направление доллара пока не очевидно. Штука не в том, что доллар в последние 7-10 дней привык шататься из стороны в сторону, не сильно заботясь о стабильном направлении. А более существенная, пожалуй, особенность в том, что доллар совсем по-разному ведёт себя по отношению к разным валютам - в один и тот же день где-то он усиливается, а где-то снижается. Может, самое время предаться торговле по кросс-курсам? Если не определено настроение по доллару, то понятия о более слабых и более сильных валютах на рынке ведь есть. И чем гадать, как будет вести себя в ближайшую неделю доллар, и чем зависеть напрямую в сделках от непостоянных настроений именно по доллару, мне кажется разумней поиграть на разнице отношения к другим валютам - например, к евро и к фунту, или к евро и к австралийцу...


Расчётливее всего выглядит поставить на относительную слабость евро. Не по отношению к доллару, тут бабушка надвое сказала, а по отношению - ну, скажем, к австралийцу, к фунту или к иене. Можно даже составить из этих валютных кросс-курсов небольшой "мини-портфельчик", чтобы не так сильно зависеть от того, в какой из евро-пар движение пойдёт веселее и будет больше соответствовать вообще ожиданиям. Взять набор из нескольких евро-пар, и выбрать, конечно же, для сделок в каждой из этих пар не обязательно один и тот же, а наиболее подходящий для данной пары технический момент. Но в целом евро явно выглядит слабее других. Может быть, французских раскладов уже начала побаиваться, хоть и рановато - выборы в конце апреля-мае. А может, евру Драги огорчил, сказав, что стимулы нужны и убирать их рано. Немедленного эффекта на евро большого эти слова не имели, но попробовав на зуб ближайшие уровни сверху, именно евро и слабеет во всех практически валютных парах. А если выбирать из разных евро-пар, то убедительнее других на продажу картинка смотрится в EUR/AUD и в EUR/GBP, пожалуй.


По EUR/AUD: пробили хорошо видную daily-поддержку утром вторника - все минимумы октября-января пробили вниз на австралийских ставках. Ушли ниже поддержки пока не так далеко - при этом область 1.3995-1.4030 тестировали снизу уже трижды. И каждый раз показывают, что хотят упасть ещё. Тем самым подтверждают настроение на рынке, ну и стопы можно ставить не так высоко - за эту самую ключевую область, начиная от 1.4050 или немного выше. Суммарный понижающийся тренд по этой паре очевиден где-то с лета - см Weekly и Daily. Возможность протестировать на прочность низы хотя бы прошлого года, допустим район 1.37, технически имеется. А фундаментально австралийца традиционно всё это время поддерживают самые высокие процентные ставки от 2.75% и выше по госбумагам - из всех стран, бумаги которых считается, что обладают высшей категорией надёжности. Плюс неплохие цены на руду и медь. И ставки австралийца слегка приободрили, как дополнительный аккорд, хотя там ничего неожиданного в сущности, просто не велась нисколько речь о понижении, а только о хороших перспективах на будущее, но и этого хватило для нового витка укрепления.


Что есть ещё? Есть EUR/GBP, который за период со 2 по 7 февраля изобразил нам то ли 3 вершины, то ли маленькую «голову с плечами», на чей вкус на самом деле как посмотреть, но так или иначе - от района 0.8630 фигуру с отработкой вниз, и область нижнюю 0.86 пробил. Также есть возможность снижаться - пробовать 0.8470, и может пробовать декабрьские уровни, если «повезёт» пройти январские. Повод для большей силы фунта понятен - Тереза Мэй вперёд всей остальной Европы забронировала соглашение с США по торговле, и оказалось, что на данный момент вот это конкурентное преимущество Британии после «брекзита». Насколько хватит топлива этих новостей для укрепления фунта? Тут каждый день, конечно, нужно отслеживать - и технику, как движется, и как меняется движение, и новостную ленту, не даёт ли что-то повода усомниться - британец не самая постоянная валюта, и здесь настроения день ото дня способны изменяться.


EUR/JPY? Может быть, но к ней вопросов больше. Две вершины по daily из графиков за декабрь и январь сформированы и пробиты в понедельник вниз… упали ярко, и там у неё пробился вниз многонедельный уровень поддержки 120.60, но… очень долго думает с тех пор, а обновляя низы - охотнее отскакивает вверх, чем падает. И вроде бы, против продажи EUR/JPY принципиальных возражений не имею, но имею технические сомнения. Да и великоват в потенциале получается размер стопа, это ж надо выше 120.50 стопа ставить, это мани-менеджменту если уделять достойное внимание, то получается расклад не так интересен, как в предыдущих двух валютных парах. Ну и отчасти смущает фундаментально, что это опять же иена, которая сильно от поведения индексов зависит, и особенно от поведения своего Nikkey индекса японского. А он в последние пару недель замялся, и как бы не факт, что вверх смотрит. Из-за этого больно задумчивая эта дама всю неделю - что в USD/JPY, что в других иеновых парах. Сдаётся мне, что вся уверенность падения EUR/JPY уходит корнями в слабость евро сейчас. Вот я и думаю, что может было бы и правильнее поставить на слабость евры, чем на силу иены.


EUR/USD тоже интересен, конечно - неудавшийся размах из четырёх попыток роста 31 января - 6 февраля. И последняя всего лишь до 1.0750. Итог, пробили поддержки на 1.07, упали до 1.0640 - может, EUR/USD и готов к дальнейшему уже движению вниз, чтоб отыграть хотя бы часть накопленной за весь январь силы. Если очень любите торговлю по EUR/USD и вас при этом смущает работа в кроссах, ну наверное, можно пробовать в продажу и классический EUR/USD. Хотя как на мой вкус, тут всё же больше сомнительных моментов, да и стоп далековато - выше daily-максимумов надо бы такой стоп ставить, а не просто выше 1.07, правильный по всем канонам стоп от 1.0850 начинается… Хотя при схеме с неудавшимся размахом цен предполагается, что выше последнего размаха 1.0750 цены ходить и не должны, но… это если настроение по доллару не переменится. А спешных новостных поводов для доллара нет - новых указов Трампа, напрямую касающихся экономики и финансовой системы больше не появляется, а что ещё кроме этого интересует рынки? Они устали колебаться между идеей протекционизма (защиты внутренних рынков и страны стенами, антимигрантскими законами и пошлинами) и ожиданием налоговых реформ, которые явно случатся, но будут теперь оформлены законами не раньше апреля. Первое, протекционизм, работает на ослабление доллара (хотя на перспективу рынок, думаю, не прав, и впоследствии эти меры ещё будут оценены, но не скоро), а второе, послабления для бизнеса и работа на создание рабочих мест, на инфраструктуру - воспринимается как явно положительное для доллара, вспомним всё Трамп-ралли с ноября, но... откладывается во времени. Вот рынки и подзависли, не совсем понимая, надо ли им что-нибудь надолго делать с "баксом".



В рост ставок ФРС раньше июня всерьёз никто не верит, и на слова чиновников про март - не факт, что обращают внимание. А статистика, ну что сейчас статистика, что вспоминать-то в ней? Рост ВВП на 1.6% годовых вместо обещанного роста выше 2%, при том что и та, и та цифра меньше, чем проценты доходности, которые США должны платить по гособлигациям? И, кстати, эта доходность по облигациям сильно откатила за последние недели от пиков, что слегка работает против доллара. А 227 тысяч рабочих мест и оценки рынка труда чиновниками из ФРС - работают на доллар. А рост зарплат всего лишь на +0.1% опять-таки работает против, ведь какой без роста зарплат рост платежеспособного спроса, и какое ускорение роста экономики? Поэтому и фундаментально, и технически после пятничного нон-фарма долларовые валюты пары разошлись каждая своим путём. Вот я и говорю, самое время обратить внимание на кроссы.

  • Имя: Пётр Пушкарёв
  • Должность: Шеф-аналитик ГК TeleTrade
  • Стаж: 20 лет
  • Предпочитаемые пары валют: EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY, EUR/JPY, AUD/USD, а также нефть, рубль, золото и фондовые индексы
  • Слоган: Возьми меня к реке, положи меня в воду, учи меня искусству быть смирным
  • Страна: Россия
  • Контакты: Заказать книгу "Искусство быть смирным. Механизмы принятия торговых решений на рынке forex" можно на этом сайте в разделе "Обучение трейдингу" - "Книги и видео материалы о Forex": www.teletrade.ru/education/materials ; если вас интересуют торговые рекомендации в режиме реального времени, дублирующие мои реальные сделки и поясняющие их мотивы, регистрируйтесь и станьте подписчиком моего блога: i-like-tp.com
Котировки
Инструмент Bid Ask Время
AUDUSD
EURUSD
GBPUSD
NZDUSD
USDCAD
USDCHF
USDJPY
XAGEUR
XAGUSD
XAUUSD

© 2000-2024. Все права защищены.

Сайт находится под управлением TeleTrade D.J. LLC 2351 LLC 2022 (Euro House, Richmond Hill Road, Kingstown, VC0100, St. Vincent and the Grenadines).

Информация, представленная на сайте, не является основанием для принятия инвестиционных решений и дана исключительно в ознакомительных целях.

Компания не обслуживает и не предоставляет сервис клиентам, которые являются резидентами US, Канады, Ирана, Йемена и стран внесенных в черный список FATF.

Политика AML

Уведомление о рисках

Проведение торговых операций на финансовых рынках с маржинальными финансовыми инструментами открывает широкие возможности и позволяет инвесторам, готовым пойти на риск, получать высокую прибыль. Но при этом несет в себе потенциально высокий уровень риска получения убытков. Поэтому перед началом торговли следует ответственно подойти к решению вопроса о выборе соответствующей инвестиционной стратегии с учетом имеющихся ресурсов.

Политика конфиденциальности

Использование информации: при полном или частичном использовании материалов сайта ссылка на TeleTrade как источник информации обязательна. Использование материалов в интернете должно сопровождаться гиперссылкой на сайт teletrade.org. Автоматический импорт материалов и информации с сайта запрещен.

По всем вопросам обращайтесь по адресу pr@teletrade.global.

Банковские
переводы
Обратная связь
Online чат E-mail
Вверх
Выберите вашу страну / язык